Nvidia 투자자들이 Huawei의 새로운 AI 칩에 대해 걱정할 필요가 없는 이유
중국 기술 거인 Huawei가 Nvidia와 경쟁하기 위한 새로운 인공지능 칩을 테스트할 준비가 됐다고 보도됐지만, 한 애널리스트에 따르면 미국 칩메이커는 너무 걱정할 필요가 없다.
익명의 관계자들을 인용한 Wall Street Journal 보도에 따르면, Huawei는 자국 기술 기업들과 함께 Ascend 910D 칩을 테스트하려 하고 있으며 다음 달 첫 샘플을 받을 것으로 예상된다. 2019년 미국 기업제재 목록에 추가된 이 중국 기업은 세계에서 가장 강력한 AI 모델 중 일부를 훈련시키는 데 사용되는 Nvidia의 H100 칩과 경쟁하는 것을 목표로 하고 있다고 한다. 미국의 제한 조치로 Nvidia는 중국 기업에 H100 칩을 판매할 수 없다.
아직 초기 개발 단계인 것으로 알려진 Huawei 칩 소식은 월요일 Nvidia를 포함한 일부 미국 상장 칩 주식에 부정적인 영향을 미쳤다. Nvidia 주가는 2% 하락했고, Micron Technology 주가는 1.5% 하락했으며, Taiwan Semiconductor Manufacturing의 미국 상장 주식은 1% 하락했고 Advanced Micro Devices 주식은 0.3% 하락했지만, 모두 장중 최저치에서 회복됐다. 한편 Intel 주가는 1.7% 상승했고, Broadcom은 소폭 상승했다.
그러나 새로운 AI 칩은 Huawei의 빠른 혁신 능력을 보여주더라도, Nvidia 제품의 성능 이점을 갖지 못할 가능성이 높아 중국 외부에서의 매력은 제한적일 것이다.
Wall Street Journal 보도에 따르면, Ascend 910D는 더 많은 실리콘 다이를 통합하여 성능을 향상시킬 수 있는 패키징 기술을 사용하지만, 더 많은 전력을 사용하고 H100보다 효율성이 떨어진다.
연구 회사 Radio Free Mobile의 창립자인 Richard Windsor는 월요일 메모에서 Nvidia와 경쟁하기 위한 Huawei의 칩 출시는 "서방과 중국 간의 깊어지는 균열과 중국이 서방 기술(AI 칩 등)에 대한 의존에서 벗어나야 할 필요성에 의해 주도된다"고 말했다.
'중국 밖에서 마음과 정신을 얻으려는 중국 AI에게는 상당한 불리함이 있을 것이다. 더 비싸고 일반적인 제약 조건이 따를 것이기 때문이다.' - Richard Windsor, Radio Free Mobile
이것이 Ascend 라인의 첫 번째 칩은 아니다. Ascend 910은 TSMC의 7나노미터 공정을 사용하여 제작되었고 2019년에 출시됐다. 그 뒤를 이어 2023년에는 중국의 Semiconductor Manufacturing International Corp.의 7나노미터 공정을 사용하여 제작된 Ascend 910B가 출시됐다. Journal에 따르면, 역시 SMIC의 7나노미터 공정을 사용하여 제작된 Ascend 910C는 일부 엔지니어들에 따르면 H100과의 비교에서 부족했다. Reuters에 따르면 910C는 다음 달부터 출하가 시작될 예정이다.
한편, Nvidia가 미국 수출 통제를 준수하기 위해 중국 시장을 위해 특별히 개발한 H20 칩은 이달 초 Trump 행정부에 의해 중국 내 판매가 제한됐다. 일부 중국 기업들은 이 금지 조치 속에서 더 많은 Ascend 910C 칩을 주문하려 했다고 한다.
그러나 중국 AI 스타트업 DeepSeek는 Nvidia의 덜 강력한 H800 칩을 사용하여 OpenAI와 Meta의 모델과 대등한 모델을 시연한 후 시장에 충격파를 보냈는데, Windsor는 "중국의 실리콘 접근을 제한하는 것이 최첨단 모델 개발을 막지는 못하겠지만, 경제적으로 그렇게 할 수 있는 능력을 손상시킬 것"이라고 말했다.
Windsor에 따르면, Nvidia의 Blackwell 칩은 1조 파라미터 모델을 예상하고 만들어졌으며, 이는 칩에 접근할 수 없는 AI 개발자들이 모델이 커짐에 따라 더 긴 훈련 시간과 훈련 및 추론에 대한 더 높은 비용에 직면하게 될 것임을 의미한다.
"정부 및 군사 목적의 모델을 개발할 때는 비용이 주요 고려 사항이 아니지만, 민간 시장(AI의 글로벌 지배력을 결정할)에서는 비용이 전부"라고 Windsor는 말했다.
그리고 Huawei의 칩 제조 노력은 "TSMC와 Intel이 그 이상 진전하지 못한 것으로 입증된 바와 같이, 이미 멀티패터닝이 생산할 수 있는 한계에 있다"며 7 나노미터에 제한될 가능성이 높다고 Windsor는 말했다.
더 비싼 훈련과 추론이 "중국 내 중국 AI의 전망을 해치지는 않겠지만, 미국의 중국 고립 시도가 성공적인지 여부를 결정할 것은 세계의 나머지 부분"이라고 Windsor는 말했다. "여기서, 중국 밖에서 마음과 정신을 얻으려는 중국 AI에게는 상당한 불리함이 있을 것이다. 더 비싸고 일반적인 제약 조건이 따를 것이기 때문이다."
그러나 Windsor에 따르면 Nvidia는 중국 정부가 민간 기업들에게 Huawei의 플랫폼을 선호하여 회사의 CUDA 컴퓨팅 플랫폼에서 전환하도록 강요할 위험에 직면해 있으며, 이는 중국 매출에 영향을 미칠 것이다.
"결과적으로 Huawei가 Nvidia와 직접 경쟁하지 않을 것이라고 생각하므로, 상당한 시장 점유율 손실에 대한 우려는 내 의견으로는 과장됐다"고 Windsor는 말했다.
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