
NVIDIA(NVDA) – AI 슈퍼사이클의 끝자락에서, 수익 실현 구간 도달 (25.04.08)
최초 작성: 2025. 4. 8.

매도
이 글은 매도 의견이 포함된 분석글입니다. 제시된 위험 요소들을 충분히 검토하시기 바랍니다.
48
4
0
Fact
1. 2024년 4분기 실적
- 매출 221억 달러, 순이익 122억 달러
- 연간 매출 609억 달러(전년 대비 +126%), 순이익 296억 달러(5배 증가)
2. CFO 발언
- AI 수요는 여전히 강하나, 공급망 및 경쟁 리스크 존재 언급
3. 기술적 지표
- RSI 한때 78 → 최근 28대로 급락 (과매수 → 투자심리 위축)
- 주가 102달러 → 94달러 선까지 조정
4. 시장 환경 변화
- 마이크로소프트, 아마존 등의 자체 AI칩 개발
- 미중 리스크 및 반도체 수출 규제
Opinion
1. “현재 주가는 기대치를 이미 선반영했다”
→ 실적이 좋아도 주가 반응이 미미하거나 하락세
2. 엔비디아의 독점적 지위 약화 가능성
→ 외부 리스크로 인해 보수적 접근이 요구됨
3. 딥시크와 같은 후발 주자의 위협이 가시화됨
Core Sell Point
엔비디아는 이미 실적 기대치가 주가에 선반영되어 있으며, 기술적 과열, 경쟁 심화, 외부 리스크 등으로 인해 추가 상승 여력이 제한적이다. 지금은 수익 실현 또는 비중 축소를 고려할 시점이다.
48
4
0
댓글
0
가장 먼저 댓글을 달아보세요